[导读]:过去8个月债券市场经历了较大一轮的调整，Wind数据显示，自2016年10月21日到2017年5月10日，10年期国债收益率从2.6451%大幅上涨到3.6900%，上涨1.0449%，涨幅类似2013年钱荒时期。
过去8个月债券市场经历了较大一轮的调整，Wind数据显示，自2016年10月21日到2017年5月10日，10年期国债收益率从2.6451%大幅上涨到3.6900%，上涨1.0449%，涨幅类似2013年钱荒时期。回顾本轮调整的主因，主要来自央行、银监会对去金融市场风险的一系列货币政策及监管要求。但是面对如此大的收益率涨幅，市场上开始讨论债市是否已经调整到位，配置价值是否浮现的声音。从下面3项指标分析来看，债市收益率已经处在高位，进一步向上空间不大，债市已经出现配置价值。