出货量

中金公司研报表示，具身智能是本体与智能体的结合，本体实现与物理环境的交互，感知环境做出行动；智能体通过环境信息持续学习赋予智慧。人工智能技术突破遭遇瓶颈，成本下降不及预期，商业化落地不及预期，社会伦理问题，隐私安全问题。(2024-08-28 07:59:00)

国泰君安证券：智能眼镜大势所趋 镜片公司或望受益眼镜公司有望受益智能眼镜行业发展，推荐细分行业龙头。1)我们认为，全球近/远视等人数占比超50%，且普遍存在散光等问题，因此智能眼镜触达终端消费者仍需近/远视解决方案完成“最后一公里”，参考苹果与蔡司的合作模式，眼镜公司可提供定制化的视力矫正、线下渠道及售后等服务，望成为智能眼镜产业链的重要组成。(2024-08-16 08:16:00)

8月15日消息，中信建投证券研报认为，由于电视内销需求疲软、北美行业竞争加剧以及面板价格持续上涨，预计黑电公司第二季度业绩表现不及预期。与此同时，欧洲及新兴市场贡献增长，海信、TCL海外市占率稳定提升，并且大尺寸+MiniLED结构升级趋势显著，黑电公司的均价和利润率有支撑。市值底：当前海信视像、TCL电子估值处于低位，把握短期扰动因素下的底部布局机会。按照业绩考核目标的触发值计算，海信视像、TCL电子2024年的净利润保守分别为20.5亿元、12亿港元，分别给予10X、8X的合理估值，对应市值分别为205亿元、96亿港元；由于下半年需求端和成本端存在超预期的可能性，谨慎估计海信视像、TCL电子2024年的净利润分别为22.8亿元、13.2亿港元，分别给予10X、8X的合理估值，对应市值分别为228亿元、106亿港元(2024-08-15 07:46:00)

华泰证券研报表示，苹果披露FY3Q24业绩，公司收入及净利润均超彭博一致预期，FY4Q24指引符合预期。我们认为AIPhone产业变化刚开始，建议关注苹果AI带来的人机交互变化，或带来未来3-5年产业变化，我们长期看好苹果产业链标的受益于换机周期缩短与iPhone出货量的提升。宏观环境放缓导致iPhone等产品销售不及预期，服务业务用户增速放缓。本研报中涉及到的公司、个股内容系对其客观公开信息的整理，并不代表本研究团队对该公司、该股票的推荐或覆盖。(2024-08-07 08:08:00)

华为布局三折多年，下半年或将亮相多款折叠产品。华为布局三折多年，早在2022年就已经申请了多项三折屏相关专利，2024年2月21日，华为申请了一项名为“折叠屏设备”的专利，展现了一种三次折叠的新形态电子设备，主体结构包括三个壳体、两个铰链以及一块柔性屏，其使用一个内折铰链加一个外折铰链实现三个壳体的连接。折叠机市场高速发展，华为份额高居国内第一。根据IDC的数据，23Q3-24Q2四个季度中国折叠机市场销售量同比增速分别为90%、150%、83%、105%，连续保持高增长态势，其中24Q1、24Q2出货量分别为186、257万部，合计上半年出货443万部；市场份额方面，华为24Q1-24Q2连续两个季度市占率在40%以上，保持第一，市占率分别为44.1%、41.7%(2024-07-31 08:08:00)

近一周机构调研个股数量有220多只，迈威生物-U成为调研机构数量最多的股票。迈威生物-U近一周机构关注度最高近一周迈威生物-U机构关注度最高，合计213家机构调研了该公司，其中包括了69家基金、38家证券公司、28家私募、14家险资以及7家海外机构等涨幅最大的是中旗新材，累计涨幅超21%。公司在机构调研中透露，公司生产的用于光伏石英坩埚的中层及外层砂已投产并实现销售；公司高纯砂内层砂现正在试产，已向下游客户开始送样，经过客户制作坩埚后测试，产品参数稳定，透明层表现出色，总杂质含量低且杂质分布适宜，下游客户验证结果良好，已在36-40英寸坩埚测试使用。(2024-07-28 07:38:00)

中金公司表示，展望2H2024，端侧AI创新和手机市场温和复苏将引领消费电子行业成长：短期来看，消费电子进入旺季新机供给丰富，新兴市场具备增长潜力，关注需求持续修复；长期来看，苹果为代表的端侧AI加速落地，交互方式革新、功能升级/外观改款、闭源生态三者相辅相成，有望推动AIPC/AI手机新的换机周期、以及AI可穿戴新终端形态的创新。宏观经济低迷影响消费者需求，AI端侧落地进展缓慢，AI手机销售不及预期，VR产品销量不及预期。(2024-07-26 07:28:00)

今年上半年，机构继续保持频繁的调研节奏，但与往年相比，总次数整体出现下滑，基金公司也不例外。乐鑫科技是全球物联网Wi-FiMCU芯片的头部设计公司，根据2023年年报信息，2022年全球出货量居于首位，今年一季度营收同比增幅超20%，归母净刘润同比增超70%。(2024-06-30 14:27:00)

近日，号称“全面碾压GPT-4”的谷歌GeminiAI模型问世。其带给业内最为重要的信号之一便是，谷歌Pixel8Pro手机将成为首款兼容AI手机。其中，对于快充芯片，一方面更大电池容量对快充速度要求会有所提升，另一方面手机AI性能增强有望协助手机进行快充自动调节管理，更好保障协调电池安全和整体性能。(2023-12-10 12:17:00)

中信建投11月30日研报指出，今年以来，伴随Quest3、苹果MR的亮相，市场对VR、MR有高关注度，但AR行业，近期也在悄然变化：国内AR出货量增速Q4有望加快：前三季度，国内AR眼镜出货量同比增长45%，近期大促国内“AR四小龙”销量亮眼，此外，RokidAR获单笔两万台订单。其中Rokid“墙内开花墙外香”：将在日本通信服务商的261家门店和线上渠道销售。我们认为，Rokid AR Studio将AR发展带入空间计算阶段，“智能眼镜＋便携式计算主机”方案，有望成为当前阶段过度到理想XR硬件的路径之一。(2023-11-30 07:47:00)

在多个积极因素催化市场回暖的背景下，今年A股的跨年行情可能比往年来得更早。从目前的观察来看，跨年行情在11月已成为机构热议话题。张燕表示，布局跨年行情，方向上可关注创新成长。首先是AI应用和MR。2024年MR/AR新品密集上市，出货量向上弹性较大，新版本体验感提升明显，相关板块有望加速应用落地。(2023-11-16 06:35:00)

中信证券研报指出行业周期角度，海外大厂稼动控制下存储供需逐渐改善，主流存储价格23Q3起持续回暖，我们看好产业链公司23H2业绩底部复苏，及24全年持续改善。国内厂商主要布局利基存储设计或主流存储模组环节，23Q2大部分存储厂商毛利率已至近年低位，库存见顶，营收/出货量出现环比增长，部分厂商利润端环比改善。我们预计23H2随库存去化，需求逐步回归，未来行业细分龙头有望迎来业绩修复机会，看好国内存储产业链周期复苏叠加国产化趋势下的投资机遇。建议关注：1）存储模组；2）存储芯片设计；3）存储配套芯片。(2023-10-25 07:41:00)

华泰证券研报称，经过两年半漫长的智能机调整期，近期产业链在华为mate60和苹果iPhone15等新机带动下出现复苏迹象。风险提示：海外宏观经济下行风险，中美贸易摩擦升级风险，电子产品渗透率不及预期的风险。(2023-10-24 07:21:00)

中信证券：风电行业建议关注桩基、海缆、升降梯和轴承等环节全球新增风电装机将保持稳定增长，其中海上风电增速更快，将会带动产业链出货量较快增长。考虑到行业发展、成本下降、技术进步和出海发展等因素。我们建议关注桩基、海缆、升降梯和轴承等环节。(2023-10-20 07:41:00)

10月16日消息，据中信证券研究部总量组观点，当前市场底部正在夯实，应把握当前布局时机。结合国际环境与产业周期，应该围绕①新技术、新场景带来的创新增量和②国内新兴产业的自主可控两大主线进行布局，建议重点关注智能汽车、生成式AI、半导体、人形机器人、卫星互联网。国内及全球宏观经济不及预期；海外多模态及国内大模型技术进展不及预期，AIGC商业化进度不及预期；乘用车销量不及预期，各车企城区领航功能的“脱图”及“开城”节奏不及预期，高阶智驾下游选配率不及预期；特斯拉Optimus生产节奏及技术进展不及预期；华为、苹果新机出货量不及预期，国内半导体各环节技术突破和国产替代节奏不及预期等；卫星发射节奏不及预期，国内一箭多星、火箭回收等技术进度不及预期；海外高利率环境下，光伏电站及储能装机或仍受压制，需求复苏不及预期；行业总体复苏节奏及相关政策落地不及预期等。(2023-10-16 08:18:00)

本周小米汽车密集传出多项进展。知名分析师郭明錤13日指出，小米汽车首款预计将在2024年发售，出货量预估5万-6万部，关键卖点为自动驾驶、软体生态、800V快充与动力配置，估计售价低于30万人民币据《科创板日报》不完全统计，A股已有多家公司透露与小米汽车的合作/供应动向：(2023-10-14 09:02:00)

因为华为手机，苹果公司被看空了。苹果遭看空最近，华为横空出世的手机mate60Pro的热销，给苹果造成了一定压力。预期高通在2024年对中国手机品牌的SoC出货，将因华为采用新Kirin处理器而较2023年至少减少5,000–6,000万颗，而且预期持续逐年减少。(2023-09-11 00:02:00)

9月8日，A股华为概念股再度持续活跃。截至当天收盘，捷荣技术、华映科技涨停，其中捷荣技术8天7板，华映科技7天6板。华力创通9月8日收涨20%，9月以来股价累计上涨119%。半导体信息平台TechInsights预计，华为智能手机整体出货量预计将达到3500万部(同比增长36%)。到2023年底，Mate 60 Pro在中国的出货量预计将超过100万部，超过之前的Mate 50 Pro机型。(2023-09-09 06:46:00)

中信证券研报表示，展望未来，重点看好2023年消费电子需求稳步复苏以及相关产业链机会。伴随宏观波动边际减弱，未来消费电子需求有望稳步复苏，建议重点关注：1）上游设计端，重点关注库存拐点、估值低位的IC设计公司；2）中游零组端，重点关注受益需求恢复+布局创新蓝海的零部件公司；3）下游整机端。国际形势动荡加剧风险；下游需求不及预期风险；原材料价格波动及供应链风险；技术创新不足风险；汇率波动风险；行业竞争加剧风险等。(2023-08-07 08:01:00)

中金公司6月28日研报表示，预计2023年全球储能出货量有望超200GWh，未来五年复合增速工商业>大储>户储。我们预计2023年全球储能出货量有望达219GWh，同比增长70%，大储占比超70%仍占据主要地位。从储能环节来看，我们推荐热管理>集成>PCS/电芯。储能系统液冷方案延长系统寿命降低储能LCOS，从近期厂商新品及实际终端应用情况来看， 我们预计液冷渗透提升趋势有望加速；另一方面，AI快速起量对数据中心算力需求增长，机房热管理需求同样高增(2023-06-28 07:42:00)

本周，北上资金净买入47.56亿元。随着A股行情保持强势，北上资金的交投意愿持续升温，日均成交本周创年内新高，其中周二成交1566亿元，为近1年半来最高。分市场看，沪股通净买入11.6亿元，深股通净买入35.96亿元。本周，Canalys发布报告称，2023 年第一季度，全球个人电脑市场面临进一步的动荡，台式机和笔记本电脑的总出货量下降33%至5400万台。(2023-04-15 08:49:00)

随着基金年报披露完毕，公募基金隐形重仓股也浮出水面。公募基金的隐形重仓股历来是基金年报中备受关注的部分。海通国际研究所认为，麒麟电池已实现量产，有望开始增大出货量，为宁德时代带来了新的增长机遇。此外，公司坚持“动力+储能”双路线，龙头地位稳固，出货量有望维持高增长(2023-04-03 04:05:00)

中信证券研报表示，主流存储价格1月均延续下跌态势，跌幅环比有所收窄，目前部分存储颗粒价格接近厂商现金成本，已近周期底部。下游需求复苏不及预期；芯片价格持续下跌；行业竞争加剧；新技术研发进展缓慢等。(2023-02-17 08:04:00)

东财Choice数据显示，12月以来，机构密集调研鹏鼎控股、横店东磁、创世纪等十余家苹果产业链公司。浙商证券称，看好裕同科技在A客户(苹果)供应链份额持续提升前景。此外，公司其他3C电子行业客户业务也将贡献增量。(2022-12-24 05:18:00)

iPhone新品又遭抢！9月9日晚8点整，iPhone14系列正式开启预售，有部分网友反馈苹果官网崩了，另外证券时报记者从苹果官网亲自体验了解到，iPhone14Pro发货时间目前已推迟至10月中下旬，需要5-6周，刚开启预售前10分钟为2-3周。据光大证券研究所梳理，A股多家公司深度参与苹果产业链，包括：立讯精密、歌尔股份、蓝思科技、闻泰科技、领益智造、环旭电子、鹏鼎控股、欣旺达、信维通信等。其立讯精密是中国内最大的连接器制造厂商，公司持续强化与苹果的合作，切入手表、TWS耳机、组装等领域；歌尔股份则已切入到苹果AirPods代工业务，2020年，歌尔股份代工生产的AirPods出货量占苹果总出货量的35%，而且份额还在进一步扩大。(2022-09-10 08:44:00)