Shibor

核心结论3月份金融市场流动性整体上较为宽松。具体来看，虽然3月份央行通过广义再贷款工具和公开市场逆回购操作继续小幅回笼资金，但从利率端来看，公开市场逆回购加权平均利率仍维持低位不变，货币市场上3月底以来SHIBOR隔夜利率、7天银行间质押式回购加权利率等利率普遍下行，债券市场上3月份以来长短端国债利率同样双双走低。理财产品预期年收益率：3月份以来1月期理财产品收益率继续下探。截至4月11日，1个月、3个月、6个月理财产品预期收益率分别为3.27%，3.84%，3.71%，相比3月末分别变化-12bp、+15bp、+8bp(2021-04-21 09:13:00)

近日，中国证监会主席易会满公开表示，“当前，市场上出现了一些有趣的现象。比如，部分学者、分析师关注外部因素远远超过国内因素，对美债收益率的关注超过LPR、Shibor和中国国债收益率，对境外通胀预期的关注超过国内CPI“要解决这个问题，可能需要很长一段过程，例如，培养成熟的机构投资者，加强舆论引导工作等，要让市场对政策的调整做出及时反应，也要让投资者发挥积极作用。”桂浩明表示，但实际上，投资者教育工作确实存在很大难度。(2021-03-24 02:00:00)

明天是中秋节前最后一个交易日，市场隔夜利率出现大幅下行。银行间市场方面，上海银行间同业拆放利率(Shibor)隔夜大幅下行10.2个基点。(2019-09-11 19:55:00)

春节之后，流动性紧张的节点已过，市场利率迅速回落，互联网宝宝收益率持续下跌。本周1个月以内shibor利率有所反弹，央行公开市场操作节奏平稳，接下来宝宝收益跌势或有所放缓。(2019-02-22 15:50:00)

过去一周，SHIBOR3M和FR007两者的价差波动相对较小，价差从130BP略微上行至136BP。目前两者的价差仍处于历史高位，我们认为SHIBOR3M和FR007两者的价差将收窄。(2018-05-03 20:37:10)

年底经济预期回落、资金偏紧以及平仓压力是短期大幅调整的主因。11月23日市场出现全面的大跌，我们认为主要是因为：一是宏观基本面上，10月份经济数据全面回落，显示年底经济回落预期增强；近期国债收益率持续上行创短期新高，10年期国债收益率已经逼近4%，shibor利率等市场利率也小幅上行，尽管央行持续进行逆回购，但多数是对冲到期量，宏观资金面仍处于紧平衡预期中，且年底这种预期可能持续；此外，在资管新规出台、茅台被点名等监管趋严背景下，整体市场风险偏好出现回落。(2017-11-24 13:38:00)

利率方面，中长期利率普遍下行。其中，7天Shibor较前一周上升3bps，为 2.83%；1年期国债收益率下降1bp至3.47%，5年期国债收益率下降1bp为3.59%，10年期国债收益率下降1bps至3.60%。(2017-09-19 09:53:00)

流动性方面，广发基金表示，短期债市流动性压力进一步缓解，同业存单到期收益率出现明显降幅，1个月、3个月和6个月收益率上周分别下行61、45和26个BP，相同期限的Shibor也分别下降了11、12和2个BP。(2017-07-07 00:00:00)

流动性方面，广发基金表示，短期债市流动性压力进一步缓解，同业存单到期收益率出现明显降幅，1个月、3个月和6个月收益率上周分别下行61、45和26个BP，相同期限的Shibor也分别下降了11、12和2个BP。(2017-07-07 07:11:00)

业内专家分析指出，从当前市场流动性来看，货币“中性偏紧”，再加之股债两市持续震荡，投资者风险偏好有所下降，短期理财基金是投资者实现手头资金现金管理的良好工具。(2017-06-09 17:22:00)

事件：5月22日1年期Shibor利率报价4.3024%，首次超过LPR利率4.30%；23日1年期Shibor再涨1.13基点，达到4.3137%，倒挂程度加大；24日1年期Shibor继续上涨0.83基点，达到4.3220%，逼近人行的1年期贷款基准利率4.35%。(2017-05-25 07:39:00)

证监会全面禁止通道业务是在金融市场去杠杆、去监管套利的背景下发生的，是在监管层面发生的一致性共识。(2017-05-23 07:48:00)

上周央行公开市场持续零投放，净回笼资金1000亿。Repo曲线整体变动不大，平均下行幅度不超过1bp。Shibor曲线进一步回落，平均下行幅度接近5bp。(2017-04-11 00:00:00)

上周央行公开市场持续零投放，净回笼资金1000亿。Repo曲线整体变动不大，平均下行幅度不超过1bp。Shibor曲线进一步回落，平均下行幅度接近5bp。(2017-04-11 12:43:00)

昨日上海银行间同业拆放利率(Shibor)多数上涨。其中，隔夜Shibor利率涨幅最大，昨日跳涨了3.43个基点至2.4033%。(2017-03-07 14:38:00)

针对当前货币市场环境，业内专家表示，截至2月22日，央行已经连续5天净投放，同时Shibor连续6天全线上涨，短期Shibor利率涨幅继续扩大，近期资金面依然处于紧平衡态势，市场上短期资金需求较大，货币基金则将受益，其收益率随之水涨船高。(2017-02-27 19:43:00)

海通证券最新发布的基金评级报告显示，截至1月26日，广发天天红A（000389）和广发货币A（270004）被评为五星级货币基金；近三年净值增长率分别为11.87%、11.24%。在业内看来，伴随市场流动性趋紧，SHIBOR全线上涨，广发基金旗下绩优五星级货币基金直接受益，可成为投资者资产配置中的重要品种。(2017-02-20 17:29:00)

博时基金也表示，随着Shibor利率全线上涨，货币基金出现年末行情。总体而言，在当前的经济和政策格局下，风险资产吸引力下降，而货币市场短期流动性风险释放较为充分，收益率曲线倒挂的状态下，短期的安全垫相对较高，而防守型的货币理财型产品具有较好的市场机遇和投资吸引力。(2016-12-23 08:05:00)

本期(1207-1213)逆回购到期8400亿，央行逆回购操作投放4850亿，MLF操作回笼115亿，本期累计净回笼流动性3665亿。本期资金面有所宽松，央行连续净回笼流动性，使资金面整体维持紧平衡。银行间资金价格多数品种仍继续上行，隔夜SHIBOR较上期末略有下行，1个月、3个月SHIBOR较上期末分别上行11.60、4.59个BP。(2016-12-14 07:52:00)

从市场利率来看，以1月期Shibor利率为例，今年以来除了年初时的利率水平较高以外，之后整体均呈现下跌趋势。(2016-11-23 19:02:53)

本期(1103-1109)央行连续4天净回笼流动性，通过逆回购操作共回笼流动性6300亿；MLF操作净投放流动性4370亿；本期累计净回笼流动性1930亿。近期由于月初效应，资金面延续宽松格局，大行资金供给充足，银行间短期资金价格下行，隔夜SHIBOR较上期末下行6.72个BP；央行连续净回笼流动性，维护资金面平稳。(2016-11-10 07:49:00)

本期(1027-1102)央行连续净投放流动性，7天、14天、28天逆回购操作共投放流动性3150亿，央行票据到期59亿，本期累计净投放流动性3209亿。近期央行通过公开市场净投放流动性，资金面得以由紧转松，实现平稳跨月；但银行间资金价格均小幅上行，隔夜和1个月SHIBOR较上期末分别上行0.12、1.62个BP.(2016-11-03 07:40:00)

数据显示，昨日上海银行间同业拆放利率(Shibor)全线上涨，隔夜Shibor利率涨幅居首，周二上行了1.40个基点至2.1730%。有交易员指出，周二市场资金面整体延续紧张格局，质押式回购利率全线上行，隔夜和7天资金需求旺盛，但受央行放量续作MLF的影响，预计后续市场资金面的紧张格局有望逐步缓解。(2016-10-19 04:21:00)

记者注意到，自8月15日以来，10年期国债期货持续下跌，截至9月6日，10年期国债期货主力合约T1612已下跌1.04%。与此同时，短端资金利率持续上升，隔夜Shibor利率9月6日报2.077%，创今年春节以来新高。债市调整或仍将持续，分级A价格滞涨而成交量大幅下滑也反映出市场多空分歧正在加大。(2016-09-07 02:56:00)

记者注意到，自8月15日以来，10年期国债期货持续下跌，截至9月6日，10年期国债期货主力合约T1612已下跌1.04%。与此同时，短端资金利率持续上升，隔夜Shibor利率9月6日报2.077%，创今年春节以来新高。债市调整或仍将持续，分级A价格滞涨而成交量大幅下滑也反映出市场多空分歧正在加大。(2016-09-07 00:00:00)