装配式

今日早盘，A股小幅震荡，个股涨多跌少，小盘成长股略显强势，创业板指、中证500、中证1000小幅飘红，白马蓝筹股稍有回调，上证50、沪深300微幅下跌。盘面上，固态电池、折叠屏、粮食概念、装配式建筑等板块涨幅居前，运输设备、公共交通、电力、酿酒等板块跌幅居前。德邦证券认为，6月以来，多家主流智能手机厂商相继更新折叠屏手机新品。随着续航、重量、软件适配等用户痛点逐步得到解决，折叠屏手机有望迎来快速增长阶段。(2024-08-26 12:15:00)

中信建投证券认为，城乡建设领域碳达峰实施方案发布，建筑行业迎绿色化新机遇。建筑行业将在“双碳”目标中扮演重要角色，建造和运营环节是关键。风险提示：建筑碳达峰推进力度不及预期；装配式建筑渗透率提升力度不及预期；相关公司订单获取不及预期。(2022-08-04 07:27:00)

今日早盘，A股小幅震荡上扬，不过两市成交在昨日跌破万亿元后，今日早间还有进一步缩量的趋势，显示市场观望气氛仍较浓厚。中金公司指出，2018年版号停发后，头部厂商也将更多目光放在游戏出海上，参考游戏研发3—4年的研发周期，预计2022年游戏出海是重要看点之一。(2022-07-13 12:04:00)

H2基建景气有望延续，继续看好新能源建筑和稳增长主线22Q2是基建的政策密集期，进入Q3后基建相关政策出台力度或边际减弱，行业进入由政策落地带来的基本面兑现期，预计基建投资和企业报表仍然保持强劲，但PE端催化边际弱化。风险提示：基建&地产投资超预期下行；新能源&化工业务拓展不及预期；装配式龙头集中度提升不及预期；央企、国企改革提效进度不及预期，疫情反复风险。(2022-07-13 07:13:00)

八大券商主题策略：搭建绿色建筑分析框架！孕育哪些机会？产业链标的全梳理(3)建筑光伏：两文件均提出推广建筑光伏的任务或要求，“规划”还提到“十四五”期间累计新增建筑太阳能光伏装机容量50GW 的目标，但考虑到“十三五”期间分布式光伏装机容量就达到72GW、2021 年当年分布式光伏装机容量就达到29.28GW，该目标的提法实际较为保守(2022-03-18 10:56:00)

记者日前了解到，住房和城乡建设部发布的《“十四五”建筑业发展规划》明确，“十四五”时期，我国要初步形成建筑业高质量发展体系框架，建筑市场运行机制更加完善，工程质量安全保障体系基本健全，建筑工业化、数字化、智能化水平大幅提升，建造方式绿色转型成效显著，加速建筑业由大向强转变。规划要求，要大力发展装配式建筑。规划还提出2035年远景目标。到2035年，建筑业发展质量和效益大幅提升，建筑工业化全面实现，建筑品质显著提升，企业创新能力大幅提高，高素质人才队伍全面建立，产业整体优势明显增强，“中国建造”核心竞争力世界领先，迈入智能建造世界强国行列。(2022-02-02 09:50:00)

每日主题策略讨论，东方财富网汇总八大券商观点，揭秘行业现状，观察行情走势，提前为您把脉A股。东兴证券：市场始终会站在“稳增长”的这边！稳增长诉求下，此次央行表态“做到以进促稳”、发改委亦称“力争在一季度形成更多实物工作量”，预计后续基建投资有望逐步改善，同时更多地产支持政策有望出台，带动房企融资、销售、购地回归常态。(2022-01-26 11:12:00)

久违的领涨大市！在“房住不炒”和“三道红线”多重因素作用下，曾经作为“带头大哥”的地产股2021年经历了难捱的时光，不少知名房企出现债务违约等问题，板块股价领跌于各个行业此外，保障性租赁住房的全装修交付要求下：大型厨电(主要指集成灶、油烟机等大型厨电)、浴电为装修需求，必需属性更强；而大部分白电(除空调)及黑电属于购置需求，可选属性更强。因此华泰证券认为家电受益于新保障房建设的顺次为：厨电/浴电/空调>厨房小家电>其他白色电器>黑色电器。(2022-01-11 00:11:00)

每日主题策略讨论，东方财富网汇总八大券商观点，揭秘行业现状，观察行情走势，提前为您把脉A股。以市场机制为主导的基础设施建设是稳增长的有效抓手，从专项债发行情况、存量项目情况、政府表态和地产情况看，基础设施建设在2022 年上半年有发力的必要性，也会在上半年开始发力(2022-01-07 10:53:00)

资料显示，该基金将投向有利于乡村振兴的行业领域，包括但不限于现代农业种业、现代农业装备、农村装配式建筑、农村节能环保、新能源、新材料、智能制造、人工智能、消费升级、产业升级、物流供应链、医疗健康等领域，以投资成长期、成熟期企业为主。(2021-04-26 00:00:00)

每日主题策略讨论，东方财富网汇总八大券商观点，揭秘行业现状，观察行情走势，提前为您把脉A股。安信证券：建筑行业行情演绎逻辑曝光看好大建筑、区域基建龙头2021年，我们认为建筑行业投资逻辑将由政策驱动向基本面驱动转变：(1)经济回升是大概率事件。今年1-2月全国固定资产投资同比增长35.0%，比2019年1-2月增长3.5%。房地产投资同比增长38.3%；基建投资同比增长36.6%；制造业投资增长37.3%。(2021-03-31 10:38:00)

以建材行业为例，在建材行业中考察公司竞争力，需要更关注经营模式的特质性和公司的管理能力。从建材行业的需求结构变化和产业新趋势变迁看，当前可关注竣工端需求复苏和装配式建筑渗透率提升的投资机会。(2021-03-22 00:00:00)

本周最后一个交易日，A股三大股指高开低走，缩量盘整。截至午间收盘，上证综指涨0.38%，报收3449.86点；深证成指涨0.14%，报收13885.87点；创业板指涨0.43%，报收2758.42点。华安证券同样认为，前期超跌且年报和一季报业绩得到验证的板块可能弹性更足。当下市场的反弹带有较强的博弈性，因此更宜从长视角维度寻找投资机会，核心思路仍是高景气和低估值。(2021-03-12 12:21:00)

每日主题策略讨论，东方财富网汇总八大券商观点，揭秘行业现状，观察行情走势，提前为您把脉A股。平安证券：关于碳中和四十年投资蓝图徐徐展开根据不同机构的测算，中国未来三十多年推动低碳至零碳路径所需的总投资在70万亿到140万亿元不等，涉及包括再生资源利用、能效提升、终端消费电气化、零碳发电技术、储能、氢能和数字化等多个领域。未来建筑行业的投资逻辑重点不在需求端的增长，而在于产业的转型升级与行业格局变化。看好装配式建筑中长期发展，持续关注建筑工业化、信息化、智能化进程。(2021-03-12 10:35:00)

本月以来，顺周期板块表现颇为亮眼，申万有色金属、钢铁、化工等指数涨幅居前。记者梳理发现，睿远基金、星石投资、淡水泉、高毅资产等知名机构近期也悄悄调研了多只顺周期个股沪上一位以成长投资闻名的投资老将表示，优质公司往往碰到了一定的困难或者周期性不振的时候，它的估值才会合理，非常低估历史上十分罕见。(2020-11-21 08:45:00)

近期A股的走势还是低于我们的预期。与此同时，欧美各国股市近期也以震荡下跌为主要格局。建议投资者从战略的角度继续逢低重点关注汽车电动化智能化产业链，继续逢低重点关注新能源板块，继续逢低重点关注与苹果产业链相关的消费电子，继续逢低重点关注军工板块，继续逢低重点关注白酒、与疫苗相关的医药股以及汽车、机械、化工、传媒游戏、建材和装配式建筑。(2020-11-04 09:59:00)

宏观回顾近期市场持续高位震荡，与我们的判断基本一致。从市场内在的因素看，医药医疗、食品饮料以及与半导体相关的科技股三大板块估值过高的风险大部分已经得到释放。考虑到当前的国际环境、十月份十九届五中全会讨论十四五规划以及中央领导提出的国企改革三年行动计划，建议投资者从战略的高度逢低重点关注军工股，与苹果产业链相关的消费电子，汽车电动化智能化产业链以及新能源产业链，汽车、化工、建材和装配式建筑等顺周期的低估值蓝筹股以及游戏传媒、白酒和疫苗及创新药。(2020-09-30 09:14:00)

在机构节前的调仓换股中，顺周期股、可选消费股和调整到位的科技股等成为布局四季度行情的首选。连跌三天后，在节前只剩最后两个交易日时，A股终于反弹。“建议投资者从战略的高度逢低重点关注军工股，逢低重点关注与苹果产业链相关的消费电子，逢低重点关注汽车电动化智能化产业链以及新能源产业链，逢低重点关注汽车、化工、建材和装配式建筑等顺周期的低估值蓝筹股以及游戏传媒、白酒和疫苗及创新药。”向威达说。(2020-09-30 00:23:00)

宏观回顾近期市场分歧迅速加大，一部分机构非常乐观，认为9月份将进入中级上涨或加速上涨。但上证指数等各主要指数都连续跌破30天均线和60天均线，并在60天均线之下多日缩量震荡，未能快速收复60天均线。同时从战略的高度，从中长线的角度，逢低重点关注与苹果产业链相关的消费电子和军工股，汽车电动化智能化产业链以及游戏传媒、装配式建筑、太阳能和工业自动化与高端智造板块。(2020-09-17 12:49:00)

宏观回顾近期市场分歧迅速加大，一部分机构非常乐观，认为9月份将进入中级上涨或加速上涨。但上证指数等各主要指数都连续跌破30天均线和60天均线，并在60天均线之下多日缩量震荡，未能快速收复60天均线。同时从战略的高度，从中长线的角度，逢低重点关注与苹果产业链相关的消费电子和军工股，汽车电动化智能化产业链以及游戏传媒、装配式建筑、太阳能和工业自动化与高端智造板块。(2020-09-16 14:32:00)

太平洋证券表示，四季度是建筑企业拿单成绩验收期以及回款加速期，公司经营效率往往较高，考虑到上游原材料价格持续上涨，头部公司议价能力相对较强，加之专项债等资金率先支持重大项目，建议关注重点央企央企中国建筑、中国铁建、中国中铁、中国交建，以及业绩改善明显的地方国企山东路桥，装修领军企业金螳螂，设计公司苏交科、中设集团，装配式标的鸿路钢构、富煌钢构。(2019-11-25 12:07:00)

雄安新区整体规划即将出炉，我们认为雄安新区在基建、环保和装配式建筑等领域都将采取较高的标准，而新区建设将围绕绿色环保，从地下管廊建设、园林建设、装配式建筑等多方面铺开，建立水城共融的全国示范绿色生态园林城市。(2017-08-18 14:30:00)

在主题投资上华泰证券认为要聚焦新动能、补短板方向，混改主题、债转股主题、土地流转主题以及我们所说的电改主题。对于补短板围绕着建设美丽城市，包括装配式建筑主题和海绵城市主题。(2016-12-08 14:30:00)

板块配置上，我们倾向于“业绩确定，估值合理”的行业仍成为机构配置的方向，相对看好“消费电子、医药生物、食品饮料、农业”等具体细分子行业；其他主题方面，我们建议关注宽财政背景下的产业链投资机会，包括“装配式建筑、基建(城轨设备、水利水电、管道等)、PPP”等，其他主题，如“川普主题、一带一路、光纤通信(5G)、举牌、地方国改(上海、深圳)、碳交易”等主题，后续仍将有望受到资金的青睐。(2016-11-21 07:40:00)

策略方面，华泰证券继续推荐供给侧改革受益的上游+基建领域。供给侧慢牛买供给侧改革受益股票。继续关注上游原材料行业如煤炭(中国神华)；关注受益于基建加码，但对地产相对低敏感的中游材料行业，如水泥(万年青)和PCCP 管材(龙泉股份)，“补短板”下基建加码，基建行业(中国建筑、中国交建、葛洲坝等)最直接受益：轨交水利等传统基建(隧道股份)，以及海绵城市(华控赛格)、地下综合管廊(青龙管业)、通用航空等新型基建“补短板”将持续改善企业盈利；主题投资继续关注债转股(海德股份)和新型基建中的装配式建筑(杭萧钢构)和(2016-10-24 14:30:00)